شاخص S&P 500 چیست و چه کاربردی دارد؟

برای فعالیت سودده و کسب درآمد دلاری از بازارهای مالی، باید از وضعیت کلی این بازارها باخبر باشیم. شناخت روند و وضعیت کلی یک بازار، با استفاده از انواع مختلف شاخص‌ها (Index) انجام می‌شود. بازار بورس آمریکا، یکی از بزرگ‌ترین بازارهای مالی دنیا به شمار می‌رود و برای شناخت وضعیت و روند کلی این بازار، از شاخصی با نام شاخص S&P 500 استفاده می‌شود.

این شاخص به ما در درک بهتر عملکرد و وضعیت کلی بازار بورس آمریکا و انجام معاملات بهتر در این بازار بسیار کمک می‌کند. با ما همراه باشید تا به بررسی کامل شاخص S&P 500 بپردازیم و بهترین روش سرمایه‌گذاری روی صندوق‌های این شاخص را بررسی کنیم.

کسب درآمد دلاری از بازارهای مالی، فقط به بازار بورس محدود نیست و می‌تواند از انواع دیگری از بازارها مانند فارکس و ارز دیجیتال نیز اتفاق بیفتد. بهترین راه رسیدن به این درآمد نیز شرکت در دوره‌ها و کلاس‌های آموزشی است. با شرکت در دوره‌های برگزار شده مختلف مانند آموزش بورس توسط آکادمی معتبر پارسیان بورس، می‌توانید به خوبی به بازارهای مالی مسلط شوید و در خانه و با چند کلیک، درآمد ثابت و دلاری داشته باشید

شاخص S&P 500، راهنمای بازار سهام آمریکا

شاخص S&P 500، مخفف عبارت Standard & Poor’s 500 است. در این شاخص، عملکرد 500 شرکت برتر و بزرگ در بازار بورس آمریکا رصد و ارزیابی می‌شود. پس عدد 500 در نام این شاخص، نشان دهنده 500 شرکت حاضر در لیست است. استاندارد و پور نیز دو شرکت فعال در تعیین این شاخص هستند. شرکت‌های حاضر در لیست شاخص S&P 500، توسط کمیته‌ای مخصوص انتخاب می‌شوند و باید دارای معیارهای خاصی باشند. پس برخلاف بسیاری از شاخص‌ها که فقط ارزش شرکت را در نظر می‌گیرند، عوامل دیگری نیز مانند عملکرد شرکت و نقد شوندگی سهام آن در این شاخص توسط کمیته بررسی می‌شود.

از شاخص S&P 500 به عنوان یکی از معتبرترین منابع برای ارزیابی و سنجش عملکرد کلی بازار سهام آمریکا استفاده می‌شود. این شاخص، به خوبی می‌تواند وضعیت بازار بورس و اقتصاد کلی آمریکا را به ما نشان دهد. به همین دلیل، سرمایه‌گذاران می‌توانند از S&P 500 برای سنجش عملکرد سهام‌های خریداری شده خود استفاده کنند. از طرفی، شرکت‌های این شاخص به علت قدرت و ارزش بالا، تأثیر مستقیمی روی بازار بورس و اقتصاد کلی آمریکا دارند. پس با سنجش عملکرد شرکت‌های بزرگ بازار، می‌توانیم روند بازار را بهتر درک کنیم.

درک بهتر خود شاخص S&P 500 نیز بسیار مهم است. مقایسه شاخص S&P 500 با دیگر شاخص‌ها نیز می‌تواند به درک بهتر عملکرد شرکت‌ها و خود این شاخص کمک کند. همچنین موارد دیگری مانند شناخت و بررسی تاریخچه این شاخص، دید بهتری از S&P 500 و نحوه فعالیت آن به ما خواهد داد.

تاریخچه شاخص S&P 500

تاریخچه این شاخص، به سال 1860 میلادی برمی‌گردد. هنری ورنام پور (Henry Varnum Poor) در این سال، شرکت خود با نام انتشارات پور (Poor’s Publishing Co ) را تأسیس کرد. این شرکت، در زمینه جمع‌آوری اطلاعات مالی شرکت‌ها و آنالیز و تحلیل این داده‌ها فعالیت می‌کرد. در ادامه و در سال 1923، شرکت آمار استاندارد (Standard Statistics Co) اولین شاخص (Index) برای بازار سهام آمریکا را ایجاد کرد. این شاخص در ابتدا شامل 233 شرکت آمریکایی بود. در ادامه، شاخص دیگری شامل 90 نوع سهام شرکت‌های مختلف توسط آمار استاندارد منتشر شد که انتشار آن به صورت روزانه بود.

در سال 1941، دو شرکت آمار استاندارد و انتشارات پور با هم ادغام شدند. شرکت ادغامی نیز Standard & Poor’s نام گرفت. این شرکت در 4 مارس 1957، اولین شاخص بورسی جهان با قابلیت ردیابی با کامپیوتر را معرفی کرد. در ادامه نیز تعداد سهام شرکت‌های حاضر در این شاخص از 90 به 500 افزایش یافت. پس از بررسی 500 شاخص، نام S&P 500 به این شاخص اختصاص یافت. درحال حاضر، این شاخص به صورت لحظه‌ای محاسبه می‌شود و می‌توانید آن را از انواع وبسایت‌های بورسی مشاهده کنید.

عملکرد S&P 500 در بحران‌های اقتصادی

شاخص S&P 500 در طول قرن اخیر، دست‌خوش تغییراتی بوده است. شناخت رفتار و عملکرد این شاخص در طول زمان و نیز در بحران‌های اقتصادی، می‌تواند به ما در پیش‌بینی رفتار آینده این شاخص کمک کند. درحال حاضر، سه بحران اقتصادی اصلی در طول تاریخ رخ داده‌اند که به صورت مستقیم روی این شاخص موثر بوده‌اند.

• بحران نفت (دهه 70 میلادی): شاخص S&P 500 در نیمه اول این بحران افتی شدید و 45 درصدی را تجربه کرد. با این حال، تثبیت شدن قیمت نفت و سیاست پولی آمریکا به بازگشت دوباره این شاخص در سال‌های 1975 تا 1980 کمک کردند.
• بحران مالی 2008: در پی این بحران مالی که به شدت بازارهای مالی آمریکا را تحت تأثیر خود قرار داد، S&P 500 بیش از 50 درصد افت نسبت به سقف قبلی خود را تجربه کرد. این افت که در طول سال‌های 2007 و 2008 اتفاق افتاد، به شدت تریدرهای مبتدی را به ضرر انداخت و بازیابی S&P 500 از این افت قیمت تا سال 2013 طول کشید.
• کووید 19: با همه‌گیری کووید 19، بازارهای مالی جهان از جمله بازار آمریکا تعطیلی‌ها و ضررهای متعددی را تجربه کردند. شاخص S&P 500 در این بحران ظرف چند هفته در مارس 2020 بیش از 30 درصد افت داشت. با بازگشایی بازارها، این شاخص پس از سه ماه اصلاح و بازیابی را تجربه کرد.

عملکرد S&P 500 در دهه‌های اخیر

علاوه بر بحران‌ها، بررسی میزان بازدهی و عملکرد شاخص S&P 500 در طول دهه‌های مختلف نیز مهم است. با بررسی این موضوع، می‌توانیم پی ببریم که طی هر دهه و در زمان بدون بحران، عملکرد این شاخص چگونه بوده است. این بررسی به صورت زیر است:

• 1980 و 1990: شاخص S&P 500 در این دهه بیش از 16-18 درصد به صورت سالانه بازدهی داشته است. دلیل این بازدهی را می‌توان رشد اقتصادی شرکت‌های کامپیوتری و گسترش تکنولوژی در نظر گرفت.
• 2000 تا 2010: رخ دادن حباب دات کام اوایل این دهه یعنی سال 2000 تا 2002 و بحران اقتصادی بزرگ جهانی در سال 2008 باعث کاهش بازدهی سالانه S&P 500 به 2 درصد شدند.
• 2010 تا 2020: پس از پایان بحران 2008 و شروع بازیابی بازار، میانگین بازده سالانه S&P 500 در این دوره به بیش از 14 درصد رسید. همچنین میزان واحدهای شاخص نیز افزایش داشتند. در اوایل سال 2010 این شاخص 1115 واحد داشت که این رقم تا پایان سال 2019 به بیش از 3400 واحد رسید.
• 2020 تا کنون: بهترین دوره S&P 500، این دهه محسوب می‌شود. واحدهای این شاخص در دهه کنونی به بیش از 5000 رسیده‌اند که رکوردی تاریخی محسوب می‌شود. از جمله دلایل این رشد در واحد به طور اصلی تزریق نقدینگی و سیاست‌های بانک مرکزی آمریکا هستند.

آشنایی با خانواده شاخص‌های S&P

برخلاف تصور بسیاری از کاربران،  S&P فقط به S&P 500 محدود نمی‌شود. شرکت S&P انواع مختلفی از شاخص‌ها را بر اساس ارزیابی و سنجش فعالیت شرکت‌های مختلف منتشر می‌کند. خانواده شاخص‌های S&P، به صورت کلی سه عضو دارد که با یکی از اعضای آن یعنی S&P 500 آشنا شدیم. مجموع سه شاخص S&P، بیش از 90 درصد سرمایه کل بازار بورس آمریکا را نشان می‌دهند. دو شاخص دیگر این خانواده وجود دارند:

• شاخص S&P Smallcap 600: این شاخص، به ارزیابی و سنجش عملکرد شرکت‌هایی می‌پردازد که سرمایه در گردش کمی دارند. این شرکت‌ها، بسیار کوچک‌تر از شرکت‌های شاخص S&P 500 هستند و می‌توانند گزینه مناسبی برای سرمایه گذارانی باشند که به کسب درآمد در مدت کوتاه علاقه دارند.
• شاخص S&P Midcap 400: این شاخص، عملکرد شرکت‌هایی با ارزش و سرمایه متوسط را می‌سنجد. شرکت‌های حاضر در این شاخص از نظر اندازه و سرمایه بین دو شاخص اس اند پی 500 و S&P Smallcap 600 قرار می‌گیرند.

نحوه محاسبه S&P 500

برای محاسبه این شاخص، فرمول مشخصی وجود دارد. در این شاخص، از روش وزن‌دهی بر اساس ارز بازار استفاده می‌شود. در روش وزن‌دهی، شرکت‌هایی که ارزش بالاتری دارند، تأثیر بیشتر و مستقیم‌تری روی شاخص دارند. برای درک بهتر نحوه محاسبه این شاخص، باید ابتدا سه جزء اصلی در این شاخص و نحوه محاسبه آن‌ها را بررسی کنیم.

محاسبه ارزش بازار شرکت

اولین بخش در محاسبه S&P 500، محاسبه ارزش بازار هر شرکت به صورت جداگانه است. این ارزش، از حاصل‌ضرب قیمت فعلی سهام شرکت در تعداد کل سهام‌های منتشر شده به دست می‌آید. برای مثال، اگر قیمت هر سهام یک شرکت 1 دلار باشد و این شرکت دارای 100 سهام باشد، ارزش کل این شرکت برابر با 100 دلار است.

ارزش بازار شرکت = قیمت هر عدد سهام x تعداد کل سهام‌های منتشر شده

محاسبه مجموع ارزش بازار

برای محاسبه ارزش مجموع بازار، باید ارزش تمامی شرکت‌های حاضر در شاخص S&P 500 را با هم جمع کنیم. مقدار ارزش مجموع بازار به صورت لحظه‌ای درحال تغییر است و نمی‌توان مقدار مشخصی برای آن تعیین کرد. همچنین در محاسبه این ارزش، ابتدا مجموع ارزش تعدیل‌شده همه شرکت‌ها حساب می‌شود. در ادامه، این ارزش بر مقسوم‌علیه اختصاصی تقسیم می‌شود. مقسوم‌علیه اختصاصی، شامل اطلاعاتی درباره تقسیم سهام و پرداخت سود است که به صورت محرمانه و دور از دسترس عموم نگه‌داری می‌شود.

محاسبه وزن شرکت‌ها

تعیین وزن هر شرکت در شاخص S&P 500، به صورت جداگانه انجام می‌شود. برای تعیین وزن شرکت، ارزش کل بازار شرکت موردنظر را بر ارزش کل بازار شاخص تقسیم می‌کنیم. برای مثال اگر یک شرکت 10,000 دلار ارزش داشته باشد و ارزش کل بازار 200,000 دلار باشد، پاسخ برابر 0.05 می‌شود که برابر با 5 درصد است. این 5 درصد به این معناست که تغییرات سهام این شرکت، به میزان 5 درصد روی ارزش کلی شاخص اثر دارد.

وزن هر شرکت = مجموع ارزش کل بازار ÷ ارزش کل بازار هر شرکت

عوامل موثر بر نوسانات S&P 500

عوامل مختلفی روی شاخص S&P 500 و نوسانات آن موثر هستند. می‌توان گفت که این شاخص، به صورت مستقیم با اقتصاد کلی آمریکا مرتبط است، درنتیجه عواملی که روی اقتصاد آمریکا موثر هستند، به صورت مستقیم روی S&P 500 اثر می‌گذارند. از جمله این عوامل می‌توان به نرخ بیکاری و تورم در آمریکا و تولید ناخالص داخلی این کشور اشاره کرد. با این حال، موارد دیگری نیز در نوسانات S&P 500 دخیل هستند.

تصمیمات فدرال رزرو

تصمیمات فدرال رزرو نیز به شدت روی این شاخص موثر هستند. فدرال رزرو تصمیماتی درباره نرخ بهره و سیاست‌های اقتصادی آمریکا می‌گیرد که بسته به نوع خود، روی S&P 500 تأثیر دارند. برای مثال، افزایش نرخ بهره توسط فدرال رزرو، معمولا باعث کاهش ارزش سهام‌های مورد بررسی در شاخص S&P 500 می‌شود که این شاخص را کاهش می‌دهد. در مقابل، کاهش نرخ بهره معمولا باعث رشد ارزش سهام‌ها و در نتیجه رشد این شاخص می‌شود. در برخی سال‌ها از جمله سال 2020، فدرال رزرو نرخ بهره را کاهش داد. این موضوع، باعث رشد چشمگیری در میزان کلی و بهره سالانه S&P 500 شد.

اقتصاد آمریکا

همان‌طور که اشاره کردیم، S&P 500 به طور مستقیم با اقتصاد کشور آمریکا گره خورده است. در نتیجه، تغییرات در اقتصاد این کشور می‌تواند به صورت مستقیم روی شاخص S&P 500 موثر باشند. رشد تولید ناخالص داخلی (GDP)، نرخ بیکاری، نرخ تورم، شاخص قیمت مصرف کننده (CPI) و شاخص قیمت تولید کننده (PPI)، از جمله عوامل موثر در S&P 500 هستند. شاخص‌های دیگری مانند سفارش‌های کارخانه‌ها و شاخص میزان اعتماد مصرف کننده نیز از دیگر عوامل در نوسانات به شمار می‌روند.

گزارشات مالی شرکت‌ها

تمامی شرکت‌های معتبر و فعال در بازار بورس، گزارش مربوط به عملکرد مالی خود را به صورت فصلی منتشر می‌کنند. همان‌طور که می‌دانیم نیز شاخص S&P 500 بر اساس فعالیت شرکت‌های بزرگ تعیین می‌شود. در نتیجه، گزارشات مالی و فصلی شرکت‌ها یکی از اصلی‌ترین عوامل موثر در S&P 500 هستند. معمولا نیز این شاخص هنگام ارائه یک گزارش مالی جدید در شروع فصل (ماه‌های ژانویه، آپریل، جولای و اکتبر)، نوسانات شدیدی را تجربه می‌کند.

عملکرد جهانی بازار

بازارهای سهام، در سراسر دنیا فعالیت دارند. با این حال، چندین بازار اصلی و بزرگ در دنیا وجود دارند که به صورت مستقیم با هم در ارتباط هستند. آمریکا نیز به عنوان پیشگام در عرصه اقتصاد و بورس، با دیگر بازارهای جهانی در ارتباط است. درست مانند شاخص S&P 500 برای بازار آمریکا، شاخص‌های دیگری از جمله شاخص دکس (DAX) برای بازار آلمان و شاخص نیکی (Nikkei) برای بازار ژاپن وجود دارند. عملکرد این شاخص‌ها، می‌تواند روی عملکرد و نوسانات شاخص S&P 500 موثر باشد.

رویدادهای مهم جهانی

بازار بورس نیز درست مانند دیگر بازارهای جهانی بازار، تحت تأثیر اخبار بین‌المللی دچار نوسان می‌شود. اخبار مربوط به جنگ، بحران‌های جهانی، تحریم‌ها و توافق‌های بین‌المللی و نیز انتخابات ریاست جمهوری آمریکا، می‌توانند به صورت مستقیم روی شاخص S&P 500 اثر بگذارند.

شرکت‌های S&P 500 چگونه انتخاب می‌شوند؟

شرکت‌ها برای حضور در لیست شاخص S&P 500، باید توسط کمیته خاصی انتخاب شوند. همچنین هر شرکت، باید شرایط مشخصی را داشته باشد و معیارهای تعیین شده توسط شرکت S&P را داشته باشد. این معیارها، به صورت زیر هستند:

1. ارزش کلی بازار شرکت: این مورد نشان دهنده ارزش کلی یک شرکت برای حضور در S&P 500 است. این میزان به صورت سالانه تغییر می‌کند. میزان حداقل این ارزش بین 8.2 تا 13.1 میلیارد دلار تعیین شده است. همچنین ارزش قابل معامله شرکت باید برابر با حداقل 50 درصد مبلغ ارزش کل شرکت باشد.
2. وزن شرکت: میزان وزن قابل سرمایه گذاری هر شرکت (IWF)، باید برابر با حداقل 0.10 باشد.
3. ثبت شرکت در آمریکا: شرکت موردنظر، باید در خاک آمریکا ثبت شده باشد.
4. قابلیت معامله سهام: سهام شرکت باید در بازار بورس قابل معامله باشد.
5. لیست شدن در بازارهای بورس آمریکا: سهام شرکت موردنظر باید در یکی از بازارهای آمریکا مانند بازار نزدک یا NYSE قابل معامله باشد.
6. رشد شرکت: شرکت موردنظر باید در فصل یا همان سه ماه گذشته، سودآوری مثبت داشته باشد. همچنین شرکت باید در مجموع چهار سه ماه قبلی (سال مالی گذشته) نیز درآمدی مثبت داشته باشد.
7. تعداد معاملات: باید حداقل 250,000 سهم از سهام قابل معامله شرکت در 6 ماه گذشته معامله شده باشد.

مهم‌ترین شرکت‌های S&P 500

شرکت‌های شاخص S&P 500، معمولا درحال تغییر هستند. دلیل این موضوع نیز تغییرات بازار سهام و ارزش شرکت‌ها و سهام آن‌هاست. با این حال، برخی شرکت‌ها همیشه در لیست این شاخص قرار دارند. چنین شرکت‌هایی، شرکت‌های مشهور مانند غول‌های صنعت تکنولوژی هستند. از جمله مهم‌ترین شرکت‌های حاضر در لیست S&P 500، می‌توانیم به شرکت‌های زیر اشاره کنیم:

• انویدیا (NVDA)
• اپل (AAPL)
• مایکروسافت (MSFT)
• آمازون (AMZN)
• آلفابت (GOOGL, GOOG)
• برادکام (AVGO)
• متا (META)
• تسلا (TSLA)
• برکشایر هت‌اوی (B)

اهمیت و کاربرد شاخص S&P 500

شاخص S&P 500، به عنوان یک شاخص کلی برای مشاهده وضعیت بازار سهام آمریکا و نیز اقتصاد آمریکا به کار می‌رود. این شاخص به صورت دقیق و جزئی به بررسی و سنجش عملکرد شرکت‌های بزرگ آمریکایی می‌پردازد. استفاده بهینه از این شاخص، می‌تواند علاوه بر شناخت بازار، به سرمایه‌گذاری بهتر در بازار نیز کمک کند. موارد زیر، از اصلی‌ترین کاربردهای S&P 500 هستند:

• سنجش کلی بازار: مهم‌ترین و اصلی‌ترین کاربرد شاخص S&P 500، سنجش و ارزیابی کلی بازار است. این شاخص با بررسی عملکرد 500 شرکت برتر بازار، به ما روند کلی و وضعیت بازار را نشان می‌دهد.
• سنجش عملکرد اقتصاد آمریکا: شاخص S&P 500 تنها به بازار سهام محدود نمی‌شود. این شاخص را می‌توان آینه‌ای برای اقتصاد آمریکا درنظر گرفت. استفاده از این شاخص، می‌تواند به شناخت و درک بهتر اقتصاد کلی کشور آمریکا نیز کمک کند.
• تنوع در پرتفوی: بررسی S&P 500 به سرمایه‌گذاران اجازه می‌دهد تا پرتفوی خود را بین شرکت‌های برتر در لیست گسترش دهند. این موضوع به کاهش ریسک بسیار کمک می‌کند.
• استانداردی مشخص برای عملکرد: بسیاری از شرکت‌ها و به خصوص شرکت‌های بزرگ، عملکرد خود را با توجه به شاخص S&P 500 می‌سنجند.
• تحلیل روند بازار: استفاده از S&P 500، به تحلیل‌گران این امکان را می‌دهد تا به خوبی از احساسات سرمایه‌گذاران و روند بازار مطلع شوند و استراتژی‌های بهتری برای معاملات خود انتخاب کنند.

مقایسه شاخص S&P 500 با دیگر شاخص‌ها

علاوه بر S&P 500، شاخص‌های اصلی و مطرح دیگری نیز در بازار وجود دارند. 4 شاخص داو جونز، نزدک، راسل و ونگارد 500 به عنوان رقبای اصلی این شاخص شناخته می‌شوند. برای درک بهتر عملکرد S&P 500 دربرابر این شاخص‌ها، باید نگاهی کلی به هر شاخص و تفاوت آن با S&P 500 داشته باشیم.

داو جونز (DJIA)

شاخص داو جونز، از دیگر شاخص‌های اصلی بازار سهام آمریکا محسوب می‌شود. یکی از تفاوت‌های اصلی این دو شاخص، تعداد شرکت‌های شاخص است. در برخلاف S&P 500 که 503 شرکت را در بر می‌گیرد، در داو جونز فقط 30 شرکت بررسی می‌شوند. پس می‌توان شاخص S&P 500 را شاخصی بسیار جامع‌تر درنظر گرفت. همچنین در S&P 500، شرکت‌های بزرگ و مطرح بازار بررسی می‌شوند، درحالی که در داو جونز، شرکت‌هایی با ارزش پایین‌تر مورد سنجش قرار دارند.

تفاوت دیگر، نحوه تقسیم وزن در دو شاخص است. در S&P 500، وزن هر شرکت در شاخص بر اساس ارزش بازار تعیین می‌شود، درحالی که در داو جونز، وزن‌دهی بر اساس قیمت سهام برای شرکت‌ها لحاظ می‌شود. استفاده از این نوع وزن‌دهی، به این معناست که سهام‌هایی با قیمت بالاتر، تأثیر بیشتری روی بازار دارند.

نزدک 100 (NASDAQ)

شاخص نزدک 100، عملکرد و ساز و کاری مشابه با شاخص S&P 500 دارد. در S&P 500، 503 شرکت برتر بازار سهام آمریکا و فعال در صنایع مختلف بررسی می‌شوند، درحالی که در شاخص نزدک 100، فقط 100 شرکت برتر عرصه تکنولوژی مورد بررسی قرار می‌گیرند. پس تفاوت اصلی این دو شاخص را می‌توان شرکت‌های مورد بررسی درنظر گرفت. 100 شرکت حاضر در لیست نزدک 100، از بین شرکت‌هایی انتخاب می‌شوند که در بازار نزدک فعالیت دارند. در بررسی‌های درازمدت، شاخص نزدک 100 عملکرد بهتری نسبت به S&P 500 ثبت کرده است. با این حال، این شاخص سبک‌تر و فرارتر است، به این معنی که امکان نوسانات شدید در آن بسیار بیشتر از S&P 500 است.

راسل 1000 (Russell 1000)

شاخص بعدی مورد بررسی ما، شاخص راسل 1000 است. همان‌طور که از نامش مشخص است، 1000 شرکت مختلف در این شاخص مورد بررسی قرار می‌گیرند. برخلاف شاخص S&P 500 که روی شرکت‌های بزرگ و باارزش بازار تمرکز دارد، می‌توان در راسل 1000، تعدادی شرکت متوسط را نیز مشاهده کرد. عملکرد این دو شاخص طبق بررسی‌ها در درازمدت تقریبا یکسان است. تنها تفاوت جزئی، فراریت بیشتر راسل 1000 است که توسط سرمایه‌گذاران گزارش شده است.

مزایا و معایب S&P 500

همان‌طور که بررسی کردیم، شاخص S&P 500 درست مثل یک آینه برای اقتصاد آمریکا و بازار بورس آمریکا عمل می‌کند. این شاخص که حدود 80 درصد بازار آمریکا را تحت پوشش قرار می‌دهد، می‌تواند گزینه‌ای فوق‌العاده برای گسترش سبد برای سرمایه‌گذاران محسوب شود. از زمان شروع فعالیت خود، این شاخص به صورت سالانه حدود 10 درصد رشد داشته است که عددی فوق‌العاده محسوب می‌شود. با این حال، مسیر S&P 500 چندان نیز هموار نبوده و چندبار در طول تاریخ، شاهد ریزش این شاخص بوده‌ایم. پس این شاخص نیز درست مانند دیگر شاخص‌ها و ابزارهای مالی، مزایا و معایب خاص خود را دارد که به صورت زیر هستند:

چطور در S&P 500 سرمایه‌گذاری کنیم؟

پس از بررسی شاخص S&P 500، حالا باید نگاهی به روش‌های عملی برای سرمایه‎گذاری روی این شاخص داشته باشیم. قبل از شروع، باید بدانید که S&P 500 فقط یک شاخص است و نمی‌توانید به صورت مستقیم روی آن سرمایه‌گذاری کنید. روش سرمایه‌گذاری در این شاخص، استفاده از آن برای خرید سهام و سرمایه‌گذاری روی شرکت‌های موجود در این شاخص است. روش دیگر، خرید ETFهای این صندوق است. چندین روش دیگر نیز برای سرمایه‌گذاری با این شاخص وجود دارند که در ادامه به بررسی هردو روش می‌پردازیم.

خرید سهام شرکت‌های حاضر در S&P 500

ساده‌ترین راه برای شروع سرمایه‌گذاری در شاخص S&P 500، خرید و معامله سهام شرکت‌هایی است که در این شاخص بررسی می‌شوند. برای مثال، پس از بررسی شاخص و مشاهده عملکرد شرکت‌ها، می‌توانید مقداری سهام از چند شرکت (اپل، متا، مایکروسافت و..) خریداری و در پورتفوی خود نگهداری کنید. صندوق‌های این شرکت‌ها به راحتی در بازار قابل معامله هستند. با بررسی و زیرنظر داشتن S&P 500، می‌توانید شرکت مناسب را انتخاب و صندوق‌های این شرکت را خریداری کنید.

صندوق‌های سرمایه‌گذاری و ETFهای مربوط به S&P 500

روش دیگر سرمایه‌گذاری در شاخص S&P 500، خرید ETFهای مربوط به این شاخص است. منظور از ETFهای این شاخص، صندوق‌هایی هستند که بر اساس S&P 500 فعالیت دارند. در این صندوق‌ها، عملکرد S&P 500 به صورت لحظه‌ای سنجیده و حرکت بعدی صندوق براساس آن انجام می‌شود. این روش به سرمایه‌گذاران کمک می‌کند تا بدون نیاز به خرید جداگانه صندوق‌ها، بتوانند به راحتی در تمامی صندوق‌های حاضر در S&P 500 سرمایه‌گذاری کنند. برخی از این ETFها شامل موارد زیر هستند:

• SPDR S&P 500 (SPY)
• Vanguard S&P 500 (VOO)
• iShares S&P 500 (IVV)

علاوه بر ETFها، می‌توانید از صندوق‌های سرمایه‌گذاری این شاخص نیز استفاده کنید. از جمله این صندوق‌ها، می‌توانیم به HSBC American Index Fund اشاره کنیم. صندوق‌های سرمایه‌گذاری و ETFها عملکرد یکسانی دارند. تفاوت بین این دو، این است که صندوق سرمایه‌گذاری فقط در پایان روز ترید قابل فروش هستند و ارزش آن‌ها برای فروش بر اساس ارزش خالص (NAV) تعیین می‌شود. در مقابل، ETFها مانند سهام در بازار در تمامی ساعات قابل معامله هستند و ارزش آن‌ها نیز مانند سهام بر اساس عرضه و تقاضا تعیین می‌شود.

نکات مهم برای سرمایه‌گذاری در S&P 500

برای سرمایه‌گذاری مناسب و سودده در S&P 500، باید نکات مشخصی را رعایت کنید. توجه داشته باشید که خرید صندوق‌ها، ETFها یا سهام شرکت‌های حاضر در لیست، درست مانند دیگر سرمایه‌گذاری‌های بازار است، به این معنی که باید تمامی اصول معامله از جمله مدیریت سرمایه، مدیریت ریسک و استفاده از ابزارهای موردنیاز برای معامله را رعایت کنید. از جمله برخی دیگر از نکات مهم، می‌توانیم به موارد زیر اشاره کنیم:

بررسی تاریخچه عملکرد S&P 500

بررسی عملکرد شاخص S&P 500 در گذشته و نیز عملکرد این شاخص هنگام بروز بحران‌های اقتصادی، به ما کمک می‌کند تا درک بهتری از این شاخص و عملکرد آینده آن داشته باشیم. چرخه‌های زمانی معمولا در بازارهای مالی رایج هستند و رخ می‌دهند، پس بررسی تاریخچه S&P 500 می‌تواند به ما در شناخت چرخه‌ها و پیش‌بینی روند آینده S&P 500 و شرکت‌های آن نیز کمک کند.

گسترش پورتفوی

یکی از اصل‌های مهم در معامله، گسترش پورتفوی و سبد خرید است. در این روش، شما تمام سرمایه خود را فقط روی یک دارایی یا صندوق متمرکز نمی‌کنید، بلکه آن را بین چندین دارایی یا صندوق پخش می‌کنید. فرض کنید که 100 دلار برای شروع معامله در بازار دارید. بسیاری از سرمایه‌گذاران مبتدی، تمام 100 دلار خود را روی خرید یک صندوق متمرکز می‌کنند. روش بهتر، خرید 5 یا 10 صندوق به میزان کمتر (10 دلار یا کمتر) است. گسترش پورتفوی به شما کمک می‌کند تا همواره بتوانید از بازار سود کسب کنید و تمام سرمایه خود را در یک صندوق از دست ندهید.

انتخاب پلتفرم مناسب

پلتفرم معاملاتی، می‌تواند نقش مهمی در سرمایه‌گذاری ما داشته باشد. از پاسخ‌دهی مناسب تا میزان کارمزد معاملات، همه توسط کارگزاری‌ها تعیین می‌شوند. پس برای انجام معاملات سودمند و مناسب، باید یک پلتفرم کارگزاری مناسب و معتبر را انتخاب کنید. یک کارگزاری مناسب به شما اجازه می‌دهد تا به سرعت و با کمترین میزان کارمزد، معاملات خود را در بازار اجرا کنید.

دنبال کردن شاخص به صورت منظم

اگر هدف شما سرمایه‌گذاری روی S&P 500 است، پس باید به صورت منظم آن را دنبال کنید. برخلاف زمان گذشته که این شاخص به صورت روزانه منتشر می‌شد، حالا می‌توانید آن را به صورت لحظه‌ای و آنلاین مشاهده کنید. دنبال کردن مرتب این شاخص به شما اجازه می‌دهد تا به خوبی روندهای آن را شناسایی و صندوق‌های مناسب برای سرمایه‎گذاری با این شاخص را انتخاب کنید.

سخن پایانی

در این مقاله، به بررسی شاخص S&P 500 به صورت کامل و نحوه سرمایه‌گذاری در این شاخص پرداختیم. این شاخص جامع که به بررسی 500 شرکت برتر بازار سهام آمریکا می‌پردازد، به ما اجازه می‌دهد تا درک بهتری از وضعیت بازار بورس آمریکا و نیز اقتصاد این کشور داشته باشیم. با استفاده از ETFها و صندوق‌های سرمایه‌گذاری این شاخص نیز می‌توانید به راحتی سودی دلاری و ثابت کسب کنید.

سوالات متداول

S&P 500  چه شرکت هایی را شامل می شود؟

شاخص S&P 500، شامل 500 شرکت بزرگ در بازار بورس آمریکا است. از جمله این شرکت‌ها می‌توان به اپل، گوگل، متا و تسلا اشاره کرد.

چگونه از ایران در S&P 500 سرمایه گذاری کنیم؟

با انتخاب یک کارگزاری مناسب و بررسی شاخص S&P 500، می‌توانید در ایران به راحتی روی این شاخص سرمایه‌گذاری کنید.

آیا S&P 500 برای بلندمدت مناسب است؟

بله، S&P 500 عملکردی مناسب در بلندمدت دارد.

تفاوت SPY و VOO چیست؟

هردوی SPDR S&P 500 (SPY) و Vanguard S&P 500 (VOO)، ETFهای شاخص S&P 500 هستند.

تاثیر نرخ بهره بر S&P 500 چگونه است؟

نرخ بهره، تأثیر مستقیمی روی S&P 500 دارد. افزایش نرخ بهره باعث کاهش این شاخص و کاهش نرخ بهره باعث افزایش این شاخص می‌شود.